مؤتمر النقد الأجنبي وأسواق المال والمشتقات المالية

المقدمة:
تعد أسواق النقد العالمية وأسواق المال من أكبر أسواق العالم وأجزاء أساسية من النظام المالي العالمي. في أسواق النقد الأجنبي وحدها، يتم إجراء أكثر من 5 تريليون دولار من المعاملات المالية يوميًا. تقدم هذه الأسواق فرصًا تمويلية وتجارية واستثمارية، كما أنها تشكل قناة حيوية تربط كافة مكونات أسواق رأس المال حول العالم. في السنوات الأخيرة، زادت أهمية أسواق المال بشكل كبير، حيث أصبحت المؤسسات المالية تركز بشكل أكبر على إدارة وتنوع مصادر السيولة لديها، وتطبق استراتيجيات أكثر تطورًا لضبط التمويل ودراسة عوامل جذب الاستثمارات قصيرة الأجل وتطوير استراتيجيات التداول. هذا المؤتمر يقدم تعليمًا أساسيًا مكثفًا حول الأدوات والأنشطة المستخدمة في الأسواق المالية العالمية وسوق العملات الأجنبية، مع التركيز على الوضع الحالي للأسواق وتقديم رؤى مستفادة من الأزمة المالية العالمية التي وقعت بين عامي 2007 و2009، بالإضافة إلى استعراض أحدث التطورات السوقية. كما يسلط المؤتمر الضوء على الترابط بين أسواق النقد الأجنبي وأسواق المال والمشتقات المالية. ويعد إتقان آليات واستخدام هذه الأدوات فرصة ممتازة للمضاربة والتحوط وإدارة المخاطر بالنسبة للمهنيين العاملين في وظائف الخزينة في الشركات والمصارف التجارية وشركات إدارة الأصول. كما يدرس المؤتمر خصائص السيولة والمخاطر المرتبطة بالأدوات المختلفة واستراتيجيات التمويل.

الفئات المستهدفة:

·        جميع العاملين في القطاع المصرفي.

·        مدراء الثروة ومدققو الحسابات.

·        المهنيون المتخصصون في مراقبة المنتجات والخزينة.

·        العاملون في الخدمات المالية في المناصب المالية بالشركات.

·        أي شخص يشعر بالحاجة إلى تطوير مهاراته وخبراته في هذا المجال ويرغب في حضور المؤتمر.

أهداف المؤتمر:
بنهاية المؤتمر، سيكون المشاركون قادرين على:

1.     تعميق فهم آلية عمل سوق النقد الأجنبي والمحددات الرئيسية التي تؤثر عليه.

2.     تحليل دور وتأثير البنوك المركزية على أسواق المال وسوق النقد الأجنبي.

3.     دراسة مصادر الأموال وعمليات السوق المفتوحة والتيسير الكمي.

4.     إظهار الفهم الشامل للسيولة وكفاية رأس المال والملاءة المالية.

5.     تطبيق المهارات التحليلية على المنتجات المالية الرئيسية المتاحة في أسواق المال العالمية.

6.     شرح المنطق واستخدامات المشتقات المالية، مثل التحويلات والمقايضات والخيارات.

7.     تكوين فهم كامل للعوامل الرئيسية لإدارة المخاطر المالية.

الكفاءات المستهدفة:

·        فهم أسواق المال والنقد الأجنبي (FX) وآلية عملها.

·        دور البنوك المركزية في النظام المالي.

·        السياسة النقدية والعرض النقدي.

·        خصائص سوق الصرف الأجنبي.

·        فهم مقايضات أسعار الفائدة (IR) ومقايضات الائتمان في حال التخلف عن السداد (CDS).

·        استخدام المشتقات لأغراض التحوط العامة.

·        إدارة الأصول والمطلوبات ووظيفة الخزينة.

·        الإطار التنظيمي العالمي المرتبط بالأسواق المالية.

محتوى المؤتمر:

الوحدة الأولى: واجهة أسواق المال والنقد الأجنبي (FX):

·        حجم الأسواق والأنشطة المالية العالمية.

·        إصدار أدوات الخزينة واتفاقيات إعادة الشراء وقبول البنوك والأوراق التجارية.

·        نظرة عامة على أسواق المال الأوروبية.

·        أسعار الفائدة بين البنوك في لندن (سعر الليبور).

·        آليات سوق الريبو.

·        آليات التعامل مع أسعار الصرف الآجلة لأسعار الفائدة والعملات الأجنبية.

·        عوائد المخاطر مقارنة بتعرضات العملات الأجنبية.

·        ظروف السوق الحالية وتوقعات العملة.

·        العوائد المخاطرة وانتشار أسواق المال الرئيسية.

الوحدة الثانية: دور البنوك المركزية في النظام المالي:

·        نظرة عامة على البنوك المركزية الكبرى مثل الاحتياطي الفيدرالي والبنك المركزي الأوروبي.

·        هيكل الميزانية العمومية للبنك المركزي وأصوله ومطلوباته.

·        وظيفة مقرض الملاذ الأخير.

·        ملخص عمليات السوق المفتوحة التي يقوم بها البنك المركزي.

·        السياسة النقدية غير التقليدية، بما في ذلك التيسير الكمي (QE).

·        استقلالية البنوك المركزية ودورها في الاستقرار المالي.

·        إدارة احتياطيات الصرف الأجنبي وسياسة سعر الصرف.

·        نظرة على أنظمة التسوية الإجمالية في الوقت الحقيقي (RTGS) وشبكات ربط البنوك المركزية.

الوحدة الثالثة: السياسة النقدية والعرض النقدي:

·        نظرة عامة على لجان السياسات النقدية في مختلف البنوك المركزية.

·        الأدوات النقدية وتأثيرها على العرض النقدي.

·        استهداف التضخم وكيفية تحكم البنوك المركزية في عرض النقود.

·        شرح قاعدة تايلور وأسعار الفائدة.

الوحدة الرابعة: خصائص سوق الصرف الأجنبي:

·        حجم السوق والمشاركون الرئيسيون وأزواج العملات الكبرى.

·        التوزيع الإقليمي لتداول العملات الأجنبية.

·        دور سوق لندن في تداول العملات الأجنبية.

·        تاريخ سوق العملات الأجنبية ودور صندوق النقد الدولي.

الوحدة الخامسة: مقايضات أسعار الفائدة (IR):

·        الهياكل الأساسية لمقايضات أسعار الفائدة.

·        تباين أسعار سوق المال والمعدلات المستخدمة في المقايضات.

·        مخاطر الطرف المقابل وممارسات التداول وتسعير المشتقات.

·        السوق غير المقيدة (OTC) مقابل تسهيلات تنفيذ المقايضة.

الوحدة السادسة: مقايضات الائتمان في حال التخلف عن السداد (CDS):

·        تعريف المصطلحات المتعلقة بمقايضات الائتمان، مثل حماية المشتري/البائع.

·        التباين بين CDS وعقود التأمين المالي.

·        تحديد الحدث الائتماني وتعديلات بروتوكولات الجمعية الدولية للمقايضات.

الوحدة السابعة: استخدام المشتقات لأغراض التحوط العامة:

·        المفاهيم الأساسية للتحوط باستخدام المشتقات.

·        استخدام العقود الآجلة والخيارات للتحوط من مخاطر الأسهم والعملات الأجنبية.

·        استراتيجيات التحوط باستخدام المقايضات.

الوحدة الثامنة: إدارة الأصول والمطلوبات ووظيفة الخزينة:

·        تحليل المخاطر المرتبطة بأسعار الفائدة وإدارة السيولة.

·        تحليل الفجوات الزمنية وتحليل الأوراق المالية المحمية بالتضخم.

·        آليات تسعير تحويل الأموال (FTP) وإدارة الميزانية.

الوحدة التاسعة: الإطار التنظيمي العالمي:

·        نظرة عامة على اتفاقية بازل 3 وأحكامها المتعلقة بمخاطر السوق والائتمان.

·        دور البنوك المركزية كمشرفين على النظام المالي.

·        أنظمة التحقيقات في الإساءة إلى السوق وممارسات الرقابة العالمية.

الختام:
يهدف هذا المؤتمر إلى تزويد المشاركين بفهم شامل لأسواق النقد الأجنبي وأسواق المال والمشتقات المالية، مع تقديم الأدوات والاستراتيجيات اللازمة للمضاربة، التحوط، وإدارة المخاطر في بيئات السوق المتغيرة. سيحصل المشاركون على الخبرات والمهارات اللازمة للتفاعل بكفاءة في هذه الأسواق العالمية الحيوية.